Klasztor założony w 1559 roku przez Joannę Austriaczkę, siostrę króla Filipa II. To jeden z najstarszych klasztorów w Madrycie. W swoich zbiorach posiada wspaniałą kolekcję dzieł, takich jak: obrazy El Greca, Goi, Rubensa, Tycjana, Zurbarana, a także Velazqueza. Każdego roku, w Wielki Piątek odbywa się tam droga krzyżowa.